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選債券ETF,要長長的,甜甜的! #00764B #長天期美債ETF
基金醫生-馮志源的財經筆記
2024-01-25 12:58
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美國聯準會去年12月第三度暫停升息,從美國聯準會最新的利率點陣圖顯示,今年可望降息 3 碼,根據理柏(LSEG Lipper)統計,從去年10月23日至2023年底為止,國內債券ETF以20年期以上的績效表現最為突出,平均漲幅高於13%,其中又以存續期間最長的00764B群益25年美債ETF漲幅最高達13.9%。

 

00764B群益25年美債ETF,所追蹤指數是ICE 25年期以上美國政府債券指數,指數成份選債邏輯是25年以上美國政府債券,信用評等為最高的AAA等級,平均存續期間長達近18年,是國內天期最長美國公債ETF。

 

00764B持有的美國政府公債天期較長,因此存續期間也是目前市場上最長的,存續期間長的優勢是更能受惠於利率下降時價格的回升。 長天期美債ETF距離最近的低點反彈已超過10%,但就長線來說,目前長天期美國公債殖利率處於近3年相對高點,價位仍是甜甜價,AAA信用評等的美國政府公債更是全球安全性最高的投資標的,想要兼顧安全收益及長線降息資本利得的穩健型投資人,可以優先考慮存續期間最長,投資標的信用評等最高的長天期美債ETF。

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